几点解读

　　1，针对银行卡，尤其是虚拟信用卡的暂停，而不是停掉

　　2，公司仅限于支付宝，到目前为止没看到财付通的文件

　　3，总理鼓励创新，推动金融体制改革的大方向没变

　　几个问题：

　　1，央行说二维码现在还没相应标准，近期出现盗取事件，这是一个由头。其实磁条卡也有盗刷，人民币也有假币，安全机制不是问题

　　2，谈虚拟信用卡合作的不止中信银行一家，更多是因为安全或报备流程，而不是说这事不行

　　3，个人观点，线下交易环节中，应该使用线下交易场景，但现在的虚拟化手段，绕过了中国银联，可能大量动到它的蛋糕，传统POS机交易用手机直连形式完成，两方面原因：没有使用到传统意义上银联和总行认证的POS机，没有走相关机构的通道，是一个原因

　　4，市场过度解读，不会事前无调研，无安全测试贸然推出，只是短期暂停，把不符合流程及不报备的部分补齐，把没说清楚的央行认为有安全隐患的部分说清楚就可以了

　　涉及我们公司的部分，内部解读是利好，原因：

　　1，虚拟化的产品都是央行报备过的;

　　2，现在的虚拟化场景有三种形式

　　A：机具扫手机，后端都是传统的POS机

　　B：POS打印出条形码，手机摄像头扫描，已经报备，不受影响

　　C：……

　　预付费卡的发行和受理有牌照，有些公司把线下交易引向线上，但没有这个牌照，但我们有

　　3，预付费卡安全可控，银行转账到预付费卡，不会应用到银行卡端的交易规则。

　　我们本来有一块二维码的业务，本来就是扫描二维码方面有独立知识产权存在的，要增加二维码的知识产权的数量和规模

　　暂停时间会有多久?

　　个人感觉不会长，三月底四月初应有结果。报备文件应该都存在，央行要求三月底以前报备完毕，所以我认为时间不会太长

　　个人感觉虚拟信用卡还是会发行和放开，这次没有报备是最主要原因，央行曾提过信用卡申请需要面对面的规则

　　这都不是问题，报备完成就好，现在大陆信用卡申请也没有面对面审核，邮寄回去即可，只要征信体系有纪录存在，

　　报备流程，信用卡的垫资方是谁?是中信银行的信用卡，支付宝和财付通只是支付和推广的渠道，规则制定方还是银行，不会突破银行的监管

　　现在是小额，几百到一千，风险极低，加上保险机构的存在，央行没有理由最终不让它出现

　　支付的钱直接从支付宝的余额出，和从银行出，有何差别?

　　银行转帐进入支付宝，财付通或预付卡，只是转账交易，线下交易用到的话，银行端是没有多少风险，因为没有直连的沟通

　　如果把钱转到财付通和支付宝，其实两家没有线下交易牌照，虽然现在界限模糊，但可以看出这是线下交易。如果能完全走通，央行就没有必要发预付卡牌照了

　　预付卡牌照几个地方受大监管：

　　1， 钱在备付金管理行

　　2， 只有客户交易才能转出

　　3， 1000块以上要实名

　　移动支付是趋势，挡不住。前端技术手段如何实现，平时大家只看到二维码，但是码和码不一样。两种：日本的Q2，美国PBS417码;还有固定码和动态码。我们在申请使用云端解码的二维码，这样更安全。以及二维码作为什么手段存在，是作为链接还是支付环节，如果是大量金融信息是有风险的;如果只是入口，交易用原有交易手段，是没有问题的

　　支付宝和财付通用什么码?

　　支付宝不了解。财付通两种码都有，支付是动态美国PBS417，扫一扫简单入口是日本Q2

　　央行对二维码没有标准，我们希望促成央行出台二维码的标准

　　李总理鼓励金融创新和体系改革，只要支付宝能按法律法规来创新就没问题。但支付宝毕竟还不是银行，虚拟卡是中信的不是支付宝的。

　　市场上有小贷公司，一个季度左右就会发放消费金融牌照，这些都对银行本来做不来的业务的有效补充，我觉得是好事，只要安全，对老百姓有帮助，我觉得都没问题

　　亲面亲签是最大阻碍吗?

　　表面上是，但我觉得实质最大是没有报备。我觉得亲面亲签无所谓

　　POS机具：

　　腾讯POS传闻很多，大家叫微POS，其实POS版本很多，我们和腾讯合作的是比较完善功能的，能刷原有所有银行卡，还能扫二维码，其它的机具在我们体系里没有赞同使用，有的不太符合央行规定，绕开了某些机构，出于风险考虑我没有使用那款，虽然价格比较便宜。我们预定的台数还没有到货，但是很快。具备央行和银联标准的生产厂商生产的，只是具备新的功能。机具数量很大，部分我们出。上次融资重要支出是设备采购。我们自己希望年底之前达到3万台，我看今年年底能达到这个布放速度，不完全取决于我，取决于我们的合作方

　　支付宝说不能做线下支付，但上海已经有;铺设POS机要不要牌照?

　　1， 过去线上交易和线下交易是没说清楚的，很多把线下变成了线上，这次是没有预付费卡牌照不能玩线下，否则不合规

　　2， 有收单牌照才能布放机具，我们的合作方财付通有，真正布放的可以是代理公司，代表财付通去布放

　　我取得的是预付费卡发行和受理牌照，有收单牌照可以刷，有受理牌照，所以可以刷我的预付费卡

　　现在动的不是小机构的蛋糕，对大行和银联来说，以前躺着挣钱的日子一去不复返了

　　阿里和腾讯自己申请线下支付有何困难?

　　央行对申请预付卡发行和受理牌照的规定：

　　2010年9月没从事过的没资格申请;

　　即使突破了重重障碍去申请相信周期也很漫长。

　　你走到线下来，就需要按照线下的规则来监管，现在某些部分没有受到监管，就不行。否则你就变成过路财神，不能留存这些财富。

　　我们现在发行最大的是5000块，1000-5000完全实名。

　　银行之外机构发行的卡，单一商户不受监管，是封闭系统，像提货券，跨法人机构消费，需要第三方支付里的预付费卡发行和受理牌照

　　预付费卡是不计息的

　　海外是怎样的?监管上的限制?

　　在很多国家，余额宝这种产品是不允许出现的，因为它动到银行存款的部分;

　　预付费卡琳琅满目，比如美国Visa, Mastercard都有预付卡的产品，解决中低收入阶层无法开立银行卡的问题，因为国外开卡严格，以及民间小额馈赠，其实过去请客送礼居多

　　八达通是健康模型，是预付费卡便民消费，作为有效补充存在，小额，支付快捷，风险可控

　　银行本身监管比预付费严格，它也在开放互联网端的消费，可能移动互联网端在监管部门那儿还没想明白。