东南亚地区正朝着成为跨境金融科技创新的沙箱的方向发展。

2025年可能成为历史性的一年，因为两种长期预期的金融科技技术最终可以结合在一起：可互操作的二维码支付和区域挂钩的稳定币。

这些工具不再是抽象的。面向零售的二维码系统是东盟各国整合的重点，监管机构也正在提议通过稳定币建立类似的可编程金融模式。这对金融科技参与者的影响巨大，尤其对于实时、合规地节省普通终端消费者和中小企业之间的跨境转账成本，其影响巨大。

统一东盟支付：二维码网格

直到最近，东南亚的二维码支付仍然高度本地化。然而，随着东盟跨境二维码支付互联互通（自2022年起分阶段启动），这种情况发生了改变。

如今，已经有新加坡SGQR+与印度尼西亚QRIS、马来西亚DuitNow QR、泰国PromptPay等双边二维码支付连接，实现了这些国家之间的跨境互操作性，东盟地区的全面一体化仍在建立中。

商家可以立即兑换，消费者可以使用当地货币支付。这种网络可以通过中央银行以及NETS和PayNe等区域性交易所运营的API和通道访问，无需像金融科技应用程序那样从头开始。该项目对旅游业、电子商务以及汇款流程都具有特殊重要性。

本地稳定币

与此同时，新加坡金融管理局、马来西亚国家银行和泰国银行等其他央行正在测试可编程数字货币试点和与当地法定货币挂钩的代币化代金券，这表明未来在受监管的体系内出现零售稳定币的可能性。

这些代币与更传统的加密货币形成对比，因为它们旨在在受监管的结构内工作并提供可编程性，例如在支付时间锁定、交易级别约束或审计跟踪中。

与基于二维码的钱包相结合，它们将在东盟地区实现小额转账、智能合约支付或工资支付。新加坡的Orch ID项目正在推进中，菲律宾也在考虑利用其CBDC沙盒走类似的道路，两者都希望可编程稳定币有朝一日能够与现金和传统电子钱包共存。

金融科技用例

目前，这个问题的独特之处在于，二维码支付和代币化货币这两大趋势正在金融科技环境中加速融合。贷款初创公司将使用稳定币提供贷款，并通过二维码钱包进行结算。零工经济网站可以按需支付跨境工资。数字银行将能够利用跨区域账户，吸引无需实体店的用户。

跨越文化与法规

随着金融科技工具向娱乐、游戏和创作者社群等更广泛的领域扩展，监管基础设施也在不断完善。近期，政策变化允许在电子竞技领域建立博彩合作关系，例如拳头游戏允许在《英雄联盟》和《VALORANT》中建立授权博彩合作关系，这表明金融科技领域已建立的合规模式正被重新应用于这一新兴领域。即使在过去与金融毫无关联的行业，KYC、风险控制和数据透明度的标准也正在建立。

解读媒体与市场趋势

随着金融科技进入新的相关领域，信任对于安全报告至关重要。随着CCN等出版物越来越多地报道金融基础设施与数字文化之间的交织，我们有必要探讨合规和去中心化带来的益处，这不仅对金融和银行业，也对娱乐业乃至整个科技行业都意义非凡。

最后的想法

对于东南亚金融科技公司而言，随着摩擦的减少，2025年将是一个绝佳的机会，可以扩大其跨境零售网络的接入。二维码互操作性和与货币挂钩的稳定币已不再是孤立的创新，尽管其大规模应用尚处于起步阶段。总而言之，这将构成一个持续存在的跨境金融技术层的基础，并在未来几年内标志着该地区价值转移的方向。