3月18日下午，发改委“伙同”央行共同发布了银行卡刷卡手续费的新规，借贷分离的时代来临，721分成模式彻底成为历史，套码问题有可能解决(毕竟还有优惠行业)，小编当天下午琢磨了下，获得了以下分析图：

　　看完小编的图解，读者达人是否瞬间明白新规是咋会事了?别压抑自己夸赞的心情，留言赞我。

　　关于对收单行业的影响应该是彻底的，小编我也浅浅的说说自己的看法：央行是给收单机构出了略显变态的一道数学题。没有确切的费率规定，那么收单机构拥有非常大的想象空间。N的不确定性，加剧了收单机构之间的竞争。

　　银联：按照之前普遍0.78%~1.25%费率计算(大部分行业，下同)，721模式银联可以获得0.078%~0.125%手续费。本次改动，可以说是降低了银联的收入。在支付宝和微信的夹击之下，银联已经认知到了威胁，央行这么玩亲儿子，真不怕银联心凉啊。

　　费率的降低，收入的减少，迫使银联更加市场化，丰富自己的业务模式。要么变，要么死。虽然清算已经开放，但是短时间Visa、万事达卡还无法在国内有所起色，而国内其他集团成立卡组织也需要时间来成长。想起了那句经常给国足的老话：留给银联的时间不多了。

　　发卡行：除去银联的过路费，实际可以获得借记卡0.3175%和贷记卡0.4175%的收益。仍然按照之前普遍的0.78%~1.25%手续费，721模式之后，新规之后发卡行应该是更赚的。央行本次新规，对发卡行来说，是比较开心的。这算是政府拯救大资本家吗?另外一个值得注意的是，贷记卡的手续费是没有封顶的，这也促使银行投入更大的精力发展贷记卡业务。另外，这会助推国内信用体系的完善吗?银行：管他，先笑完再说。

　　收单机构：也就是厮杀惨烈的第三方支付们，应该绝大多数是哭的。那么我们就来发挥想象力，猜测下N的数值到底该是什么?

　　N>付出费率，如果收单行想赚钱，那么借记卡收单是要大于付出值，也就是借记卡>0.3825%，贷记卡>0.4825%.但到了商户，肯定是不愿意接受比原来更高的费率的。特别是开放自定义费率之后，市场立马变成红海。可以预见，市场上各种收单机构以一低再低费率为宣传点，吸引更多的商户办理自己的POS，此外收单机构与商户之间也需要更多的创新模式出现，收单机构需要给予更多的POS收单附加价值，难道这是智能POS的机会?另外，在这样的竞争之下，没有大资本的收单机构，也没丰富业务模式的收单机构会很快在竞争之下消亡。央行这招狠，小机构基本会灭亡了，无形之中整理了支付乱象，干得漂亮。

　　N≤付出费率，这是脑洞极大的可能，收单行可能贴钱赚商户量吗?短期或许可能，长期可能吗?银行卡收单相比线上的资金流、支付流、物流等，本来没有太多的数据可以收集，这样值得吗?可能出现颠覆式的POS收单创新模式吗?这是全世界都没有出现过的。

　　那么最后总结一下，央行本次费率新规，对于银联来说，基本是收益砍半，坑儿子举动。另外央行保护大资本银行，促使银行发展贷记卡业务，并推动信用体系完善。收单机构，基本是各种苦逼了，几家欢喜几家愁，多少奋斗付东流。第三方支付乱象将从根本上有所改观，起码在央行不可控下的乱象将改变，市场竞争乱象重启，费率也将进入上下浮动的“浮萍期”，在一定时间的波动之后，市场将给N一个定义。哦，对于商户来说，现阶段还是表现出喜大普奔的状态，至于未来市场稳定之后，就很难说。那么我们最后还是用一张图表达下本次新规之后的众生相。